劳动用工

联合国统计称中国工薪阶层收入不到世界均值50%

　　据报道，联合国国际劳工组织日前对全球72个国家和地区的人均月收入做了最新统计。这些国家和地区的人均月收入是1480美元、约合人民币9327元。其中，中国员工的月平均工资为656美元、约合人民币4134元，位列所调查72个国家和地区的第57位。
　　这份统计忽略了全球最贫穷的地区。另外，它统计的仅仅是工资，个体户或者自由职业者的收入未被纳入到统计范围。
　　卢森堡的工资水平是最高的，月平均工资达到4089美元，接近72个国家和地区平均工资水平的3倍。中国香港和澳门分别排在第30位和第52位。
　　根据国家统计局的统计，2011年，我国城镇居民年人均总收入是23979元人民币，相当于每月2000元左右，包括工资性收入、财产性收入、经营性收入和转移性收入四个方面。

奥巴马签署促进创业企业融资的法案

美国总统奥巴马４月５日签署一项法案，暂时放松对创业企业和小企业的金融监管，以促进融资和增加就业。
　　奥巴马表示，美国高速增长的创业企业和小企业在创造就业和推动经济增长方面发挥巨大作用，法案将帮助这些企业筹集所需资金并使美国经济基业长青。
　　这部名为《２０１２年促进创业企业融资法》的法律规定，年收入低于１０亿美元的企业在首次公开发行股票后的五年内可以不用公开财务信息。法律还规定，创业企业和小企业可以通过“大众融资”方式每年最多筹集１００万美元，大众融资是指企业通过网络平台将少量股票卖给个人投资者。
　　截至今年２月份，美国失业率仍维持在８．３％的高位，创造就业以争取选民支持是美国民主、共和两党的共同利益所在。支持者认为，法案让创业企业融资更加方便，有利于企业快速扩张。包括谷歌在内的许多信息产业公司对法案表示欢迎。
　　反对者认为，这项法案是２０１０年７月《多德－弗兰克华尔街改革和消费者保护法》生效以来美国金融体系改革的一次重要倒退，也损害了安然事件与金融危机之后逐步建立起来的上市公司财务透明机制。美国证券交易委员会主席玛丽·夏皮罗认为，这部法案将削弱政府对投资者的保护。纽约州前检察长埃利奥特·斯皮策认为，这部法律与其叫做“促进创业企业融资法”，不如说是“让欺诈重回华尔街法”。

节能减排

国内碳交易办法或上半年实施

消息人士4月5日表示，国家发改委正在制定中的“中国温室气体自愿减排交易活动管理办法”(以下简称“管理办法”)有望于上半年公布实施，该办法将对碳交易参与各方进行规范，甚至建立碳交易所的“备案制”，随后还要实行碳交易所的“总量控制”。
　　上述消息人士还认为，一些省市的区域内碳交易量和交易额很小，甚至以为碳交易所就跟股票交易所一样，“上马碳交易所的盲目性太强了”。
　　北京大学国际组织研究中心主任、商务部贸易与环境专家咨询组成员张海滨教授预测道，“十二五”期间，中国国内碳市场将形成“双层试点减排交易结构”。一个是全国统一自愿减排市场，另一个是地方、行业强制试点交易市场。
　　在地方层面，今年年初，国家发改委宣布，同意北京市、天津市、上海市、重庆市、湖北省、广东省及深圳市开展碳排放权交易试点(以下简称“6+1试点”)。多位专家4月5日透露，“6+1试点”省市尚未明确表示引入碳期货等金融衍生品。
　　在全国层面，去年底参加南非德班气候大会的中国代表团官员表示，随着中国“十二五”期间加强控制温室气体排放，中国有望建立自己的碳排放交易系统(ETS)。专家证实，作为中国ETS的镜鉴，自2005年开始实施的欧洲碳排放交易系统(EU-ETS)是一个强制性的碳交易体系，允许碳掉期交易、碳证券、碳期货、碳基金等证券产品甚至金融衍生品的存在。
　　在期货交易所监管方面，国务院去年底发布了《关于清理整顿各类交易场所切实防范金融风险的决定》(以下简称“决定”)，要求建立由证监会牵头，有关部门参加的“清理整顿各类交易场所部际联席会议”制度。
　　一位接近国家发改委决策层的权威人士5日对此回应称，正在进行中的清洁发展机制项目(CDM)交易，以及“管理办法”中涉及的自愿减排交易活动(VER)都是二氧化碳的现货交易，仅停留在碳的商品化阶段，与针对金融产品的“决定”没有任何联系。
至于上述“6+1试点”或“十二五”末在全国范围内建立强制性的碳交易体系，上述权威人士称，一旦出现期货形态的碳交易，国家发改委会跟有关监管部门进行沟通，碳市场的金融化“还有点远”。
　　《京都议定书》清洁发展机制执行理事会原副主席、清华大学能源环境经济研究所副所长段茂盛表示，国内企业基于社会责任感或品牌度提升而志愿参与的VER，相对于联合国相关理事会参与签发的CDM有更多标准和更高自由度。上述环境交易所高管预测，随着VER领域的碳交易所备案制铺开，有助于为“十二五”之后中国ETS领域的碳交易所备案制进行铺垫。

三部委明确可再生能源发电项目上网电量补助标准

财政部4月5日表示，财政部、国家发展改革委、国家能源局共同制定了《可再生能源电价附加补助资金管理暂行办法》，该办法已正式实施，并对可再生能源发电项目上网电量的补助标准作出明确规定。
　　三部委此次出台的暂行办法旨在促进可再生能源开发利用，规范可再生能源电价附加资金管理，提高资金使用效率。办法涉及的可再生能源发电包括风力发电、生物质能发电（包括农林废弃物直接燃烧和气化发电、垃圾焚烧和垃圾填埋气发电、沼气发电）、太阳能发电、地热能发电和海洋能发电等。
　　办法明确，可再生能源发电项目上网电量的补助标准，根据可再生能源上网电价、脱硫燃煤机组标杆电价等因素确定。
　　根据办法，专为可再生能源发电项目接入电网系统而发生的工程投资和运行维护费用，将按上网电量给予适当补助，补助标准为：50公里以内每千瓦时1分钱，50-100公里每千瓦时2分钱，100公里及以上每千瓦时3分钱。
　　国家投资或者补贴建设的公共可再生能源独立电力系统的销售电价，执行同一地区分类销售电价，其合理的运行和管理费用超出销售电价的部分，通过可再生能源电价附加给予适当补助，补助标准暂定为每千瓦每年0.4万元。
　　办法明确，可再生能源发电项目、接网工程及公共可再生能源独立电力系统的价格政策，由国家发展改革委根据不同类型可再生能源发电的特点和不同地区的情况，按照有利于促进可再生能源开发利用和经济合理的原则确定，并根据可再生能源开发利用技术的发展适时调整。
　　根据《中华人民共和国可再生能源法》有关规定通过招标等竞争性方式确定的上网电价，按照中标确定的价格执行，但不得高于同类可再生能源发电项目的政府定价水平。
　　办法强调，可再生能源电价附加补助资金原则上实行按季预拨、年终清算。省级电网企业、地方独立电网企业根据本级电网覆盖范围内列入可再生能源电价附加资金补助目录的并网发电项目和接网工程有关情况，于每季度第三个月10日前提出下季度可再生能源电价附加补助资金申请表，经所在地省级财政、价格、能源主管部门审核后，报财政部、国家发展改革委、国家能源局。

南方电网“十二五”力争带动产业节煤1亿吨

　　南方电网4月3日公布的首次编制节能减排五年规划透露，“十二五”期间南方电网将力争带动上下游产业共同实现节约或替代标准煤1亿吨，减排二氧化碳近3亿吨。
　　根据规划，到“十二五”末，南方电网全网线损率降至6.20%以下，比“十一五”末降低0.08个百分点，公司万元产值综合能耗降至0.2吨标煤/万元以下。
　　为完成减排目标，南方电网将规划建设溪洛渡、糯扎渡等5项西电东送工程，西电东送主网架进一步加强。同时加快大型水电配套电网建设，合理建设一批抽水蓄能电站，区域非化石能源的发电量占比由33%升至41%。

奥地利部长说奥今年不能实现环保减排指标

奥地利环境部长贝拉科维奇４月４日在维也纳说，奥地利今年不可能实现《京都议定书》规定的减排指标。为避免受到处罚，奥将出资１．６亿欧元从欧洲碳排交易市场购买排放指标。
　　他承认，经济、交通和房屋保温领域依然是奥地利节能减排的软肋。为了达到《京都议定书》规定的２０１２年减排要求，奥地利将购买３２００万吨二氧化碳排放指标。
　　２０１１年１月，贝拉科维奇曾承认奥２００９年和２０１０年均未达到《京都议定书》要求的减排指标。根据统计，２０１０年奥排放超标６２０万吨。
　　贝拉科维奇解释说，奥现在大量购买碳排指标的另一个原因在于，目前碳排指标价格较低，多买比较“划算”。他说，一年前碳排指标还是每吨１５欧元以上，现在则只有５欧元，奥政府至少节约了４亿多欧元。

专家论坛

人民币国际化的推进策略

据悉，人民币跨境贸易结算推进两年多来，产生了以进口结算为主的现象和境内外套利等问题，学界与实业界出现了一些争论。解放日报4月4日发表上海交通大学现代金融研究中心主任、安泰经济与管理学院金融系主任潘英丽教授文章表示，在国际金融环境不稳定、国内经济金融体制尚未理顺的情况下，人民币国际化需要采取前期稳健创造需求、后期激进释放供给的推进策略。
　　为什么要推进人民币国际化
　　文章称，人民币国际化的核心利益是通过国际商品和金融市场计价功能的发挥，中国可以有效消除绝大部分的汇率波动风险，赢得全面的国际竞争优势和主动权。目前，中国已经具备人民币国际化的基本条件，相对欠缺的是进口需求的增长和资本账户的开放。
　　中国推进人民币国际化战略的核心利益是什么？发展中国家参与全球化的一个非常不利的因素，是本国在国际市场的贸易和金融交易大都用外币而非本币计价，从而国际汇率的大幅度波动可能使本国经济遭受巨大伤害。典型案例是上世纪90年代后期的东南亚金融危机和本世纪的美元储备资产贬值。1997年，泰国在美元持续升值造成贸易赤字和外汇储备枯竭的情况下，放弃钉住美元的固定汇率制，泰铢兑美元汇率从25泰铢贬为52泰铢。持有美元外债的商业银行因本币债务负担翻倍而纷纷陷入破产，引发了扩散至多国的混合金融危机。与上世纪不同的是，本世纪美元出现持续贬值，一些国家虽然赢得了出口和经济的高速增长，但是大规模积累的美元储备资产遭遇了重大的购买力损失，美元针对16种大宗商品的购买力本世纪以来已贬值75.6%。为防范危机而大规模积累美元储备的亚洲发展中国家，再次受到了不小的伤害。发展中国家的利益需要通过国际社会约束国际汇率波动来维护，中国则完全可以通过人民币国际化一劳永逸地摆脱这种被动的局面。
　　人民币国际化的核心利益就是通过国际商品和金融市场计价功能的发挥，中国居民、企业和政府可以一劳永逸地消除绝大部分的汇率波动风险，赢得全面的国际竞争优势和主动权。相比较，一国货币国际化进程中的铸币税不能简单理解为国家利益。因为 “天下没有免费的午餐”，国际货币发行的铸币税对应的是发行国提供国际公共产品的义务或责任。比如，今天美国如果只想从美元发行中获得好处而不想承担国际责任，那么美元本位制离其崩溃之日也就不远了。这是战略层面需要澄清的一个问题。
　　那么，货币国际化进程的决定因素有哪些？人民币国际化的条件是否已成熟？我们认为，以GDP和进出口总量表示的经济与贸易规模是货币国际化的首要决定因素；汇率稳定至关重要，国际货币的核心功能是计价，其自身价值的稳定是重要的前提条件；进口增长、货币升值、实际正利率和资本账户开放度，对提升一国货币的国际化程度有积极意义；在位货币惯性十分重要，货币的国际化有网络外部性效应，使用的范围越大，使用的人越多，就越便利，从而也会有更多的人使用，因此制定人民币国际化推进策略时需要重视如何打破美元网络外部性的问题。
　　目前，中国已经具备人民币国际化的基本条件，相对欠缺的是进口需求的增长和资本账户的开放。进口增长有待中国出口导向型经济转型中的内部市场开发，资本账户开放则需要具备三个条件：利率市场化和银行体系国际竞争力的提升，本土金融市场的深度发展特别是国内债券市场的深度发展，以及人民币汇率进入适度区间。
　　莫入国际化误区
　　文章认为，人民币国际化成功推进的最重要指标是国际贸易、国际投资和国际金融交易中人民币计价的份额，人民币国际化成功的标志则是石油等战略资源和资产的人民币计价。而充当各国央行的储备资产只是让其他国家分享中国经济的高成长，体现的是中国稳定国际货币体系、增进全球福利的贡献。这一点我们在对外政策制定和实施中需要有清醒认识。
　　接下来要探讨的问题是，2011-2025年间人民币国际化的潜能有多大?
　　我们假设：1、国际货币经济环境不变（这使我们的结论可能相对保守）；2、2011-2025年全球GDP每年平均增长3.5%；3、人民币资本账户开放至目前日本和英国的水平；4、设定中国经济增长和人民币汇率两阶段 （2011-2015、2016-2025）变化的乐观、中性与悲观的三种情境。在这些假定条件下，我们的虚拟数据仿真分析得出9种结果。基本结论是，不考虑在位货币惯性优势的场合，2025年人民币在全球官方外汇储备中的权重可达16%—26%，接近目前的欧元水平；考虑在位货币惯性优势时，2025年人民币在全球官方外汇储备中的权重可达7.3%—10%，即达到或超过日元曾经达到的最高水平。人民币具有成为仅次于美元与欧元的第三大国际储备货币的潜能。如果改革开放的路径正确而平稳，人民币成长为关键的国际货币也许只需要10—20年。
　　需要指出的是，人民币国际化成功推进的标志和人民币国际化的计量指标不是一回事。一种货币的国际化程度通常可由三种指标计量：一是在各国央行外汇储备中所占比重；二是在贸易、投资和金融交易的结算和支付中的占比；三是在商品与资产交易计价中的占比。由于市场经济活动中一种货币的运用不太好统计和测算，因此学者通常都拿IMF公布数据的官方外汇储备权重作为一种货币国际化程度的代理变量。但是，货币国际化成功推进的核心在于市场经济和金融交易中计价功能的发挥。商品和服务的计价功能派生出结算和支付功能，而金融资产的计价功能才派生出财富贮存功能和外汇储备资产的权重。
　　从历史经验来看，石油交易的美元计价给美元带来三大秘而不宣的好处：通过输出美元这一虚拟符号即可换回石油这一战略资源；通过美元汇率操纵世界石油市场；与黄金脱钩后，通过与石油挂钩维护了美元作为计价尺度和交易媒介的国际货币功能，进而延续了美国作为关键的国际储备货币的全球霸权地位。美元与黄金脱钩后，美元在全球中央银行储备货币中的比重不降反升，从1970年 的71%提 高 到1975年 的78.9%，其背后的重要因素就是石油美元计价带来的石油美元积累，以及石油美元推动的伦敦欧洲美元市场（以美元计价的海外金融市场）的发展。
　　因此，人民币国际化成功推进的最重要指标是国际贸易、国际投资和国际金融交易中人民币计价的份额。人民币国际化成功的标志，则是石油等战略资源和资产的人民币计价。
　　从国家利益的角度看，人民币国际化的核心是在国际市场计价中的运用，它帮助中国摆脱国际汇率波动风险。相比较，充当各国央行的储备资产只是让其他国家分享中国经济的高成长，体现的是中国稳定国际货币体系、增进全球福利的贡献。这一点我们在对外政策制定和实施中需要有清醒的认识，否则就会陷入人民币为国际化而国际化的误区。
　　在此，顺便对日本和韩国央行将持有人民币国债的事情做出评价。让外国央行持有人民币国债应看作中国政府对外关系的示好行为，与人民币国际化本身无关。考虑到未来国际经济格局长期变化趋势，各国央行大都期望中国政府发行大规模国债让他们置换美元资产。亚洲开发银行研究所所长河合正弘，2011年8月在上海的东亚金融合作论坛上，就曾提出这样的意见。国际投行等外资金融机构也借人民币国际化要求中国加快开放资本账户。需要明确的是：官方外汇储备中人民币的权重不是人民币国际化需要追求的指标，相反这一指标只应是全球资源和资产人民币计价权重的一个自然结果。
　　机遇与风险并存
　　文章指出，在国际货币金融环境不稳定的背景下，人民币国际化的重心应放在积蓄能量，即稳健创造国际需求上面。在此判断基础上，可以将未来15年人民币国际化的推进策略定义为：前期稳健创造国际需求、后期激进释放海外供给。
　　当前不稳定的国际环境是否适合推进人民币国际化？首先在此引用两个长期预测成果，讨论国际经济格局的变化。一是渣打银行全球研究部2010年10月发表的《超级周期》报告。它假定2010—2030年美欧日分别以2.5%、2.5%和1%的趋势增长率增长，中国以6.9%的平均增长率增长。2030年中国的名义GDP全球占比为24%，美国是12%，美欧日经济总量的全球比重将从2010年的60%下降到2030年的29%。二是欧洲国际经济智库和法国国际经济智库的联合报告（CEPIIBruegel，2011）中，提供了1870—2050年部分国家和地区在世界GDP中所占份额的变化趋势图。该图最重要的两段趋势线是，美国从两战期间的46%下降到2050年的11%左右，中国从1980年的不到3%上升到2050年的34%。由2005年不变汇率计量的这两条曲线，将在2016—2018年间相交，自此，中国的GDP将超过美国并急剧扩大两者间的差距。虽然此项对中国的预测不排除有乐观因素，但是中国经济发展只要不为大的社会经济危机所中断，这一大趋势是不会改变的。
　　而IMF近期提供的数据则显示，2010年世界GDP总量达到62.9万亿美元，全球由银行资产、股票市值和未清偿债券余额加总的传统金融总资产达到250万亿美元，相当于全球GDP的4倍，其中欧盟与新兴工业国家约为5.5倍。另外，全球金融衍生品账面市值达600万亿美元，接近世界GDP的10倍，其中最大部分应该集中在美国。由此可见，全球金融总市值大致为GDP的14倍，金融泡沫已膨胀到十分严重的地步。本次金融危机的发生是全球金融经济的历史性转折点，从泡沫生成到去泡沫和去杠杆化，后一过程已经开始但远未结束，估计未来10年都会以此起彼伏的金融危机表现和延续。因此，未来10年我们面对的将是一个动荡不定的国际货币金融环境。
　　在这样的国际经济金融环境下，人民币国际化的机遇与风险并存。机遇在于，各国央行和投资者都在寻求更为安全的财富贮存工具，以置换贬值风险巨大的美元和欧元资产。中国在经济可持续发展、有效保护投资者权益的基础制度建设和资本市场体系的深度发展方面，如取得突破性进展的话，放开资本账户后，人民币国际化可以取得决定性成功。反之，在经济金融转型没有取得突破情况下放开资本账户，允许国际投机资本大规模进出，则很可能发生严重的金融危机。因此，在国际货币金融环境不稳定背景下，人民币国际化的重心应放在积蓄能量，即稳健创造国际需求上面，而不是急于推出人民币的海外供给。
　　在此判断基础上，我将未来15年人民币国际化的推进策略定义为：前期稳健创造国际需求、后期激进释放海外供给。稳健创造需求的着力点在：资本账户管制条件下快速推进和强化海外商业存在，加快经济和金融转型，同时为后期激进释放人民币海外供给创造合适的国际货币金融环境，即从亚洲着手推进国际社会加强对国际汇率波动和国际短期资本流动的管理。
　　首先，推进人民币国际化需要培育强大的海外商业存在。人民币国际化成功推进的核心，是人民币国际计价功能的形成。其前提是中国企业和金融机构在全球贸易、投资、生产和金融活动中能够逐步取得主导权，这是人民币国际化成功推进的微观基础。如果没有中国企业和金融机构在海外的快速发展，外国投资者出于升值预期持有中国可交易或具有流动性的人民币资产，极易导致中国本土资产泡沫的急剧膨胀，一旦外资撤离就可能引发泡沫破灭型金融危机和货币国际化进程的逆转。
　　其次，需要加快经济转型的步伐。经济转型在两个方面可以看作是人民币国际化的前提条件。首先，从国际经验和我们的实证分析结论来看，进口与货币国际化具有十分显着的正相关关系，进口将是人民币长期输出的主渠道，进口的持续增长有待中国经济从出口导向型转为内需拉动型经济。其次，只有经济的成功转型才可能为增长提供需求和供给的持续动力。目前，中国制造业的生产规模已属全球第一，其中很大一部分出口是靠美欧不具有可持续性的过度消费支撑的。随着美欧相对经济地位的下降和财政的收缩，中国出口增长已不具有可持续性。因此，只有内部市场的开发可以为经济增长提供持续的需求拉动力。另一方面，中国高投入低效益的传统增长模式已面临资源环境方面的严峻挑战，只有经济体制改革的深化和社会经济效率的提升，可以为经济增长提供持续的供给能力。中国经济只有通过需求和供给两方面的成功转型，才能支撑国际投资者对中国经济的长期信心，从而为人民币创造持续稳定的国际需求。
　　第三，需要积极推进行政垄断型金融体制的市场化改革。行政垄断型金融体制是中国工业化战略的重要组成部分，其核心功能是帮助工业化战略解决廉价资本的供给问题。这在银行业的表现是，市场准入的严格限制和以存款实际负利率为特征的存贷款高利差补贴政策。资本市场则表现为上市融资的规模控制和行政审批制度。股票供给控制条件下，询价制度导致过高的发行市盈率。这些制度安排有利于金融业和特定产业获得廉价资本，却长期损害了存款人和中小投资者等中产阶层的利益。目前，中国制造业、房地产业和地方政府高速公路建设已出现过剩，而内部消费市场开发和服务业的发展有待培育一个队伍庞大的中产阶层。另外，行政垄断型金融体系已成为居民储蓄转化为高成长新型产业投资的瓶颈，金融转型已经刻不容缓。我们必须从支持企业低成本融资转向切实保护债权人和中小投资者利益，实施富民政策和金融体系市场化改革，拓宽投融资渠道，使代表未来发展方向的各类高新产业和服务业得到持续的资金融通，使本国居民更便利地分享这些产业成长的丰硕成果。
　　具体而言，金融改革的主要领域在于：一、放松各类金融服务业对民间资本的市场准入限制，在健全存款保险制度等金融安全网的情况下，促进金融服务业市场的有序竞争。二、改革股票市场发行审批制度和询价承销制度，加强证券监管，提高市场的 “三公”性和有效性。三、分步缩小存贷款基准利差，给出完成利率市场化改革的时间节点，促进商业银行经营模式的转换和国际竞争力的提升，并加快政府债券市场和公司债券市场的深度发展，探索通过人民币QFII间接开放国内债券市场，形成有效的海外人民币回流机制。四、实现与美元脱钩的人民币汇率制度改革，重点是建设钉住一揽子货币的窄目标区管理制度或可调整的钉住一揽子货币的汇率制度，调低篮子中美元与欧元的权重，增加亚洲的日本、韩国、印度等大国以及大宗商品出口国的货币权重。在人民币对美元做出较大幅度升值调整后，政府宜将人民币汇率的稳定作为基本政策。我们反对激进的人民币汇率自由浮动的市场化改革，理由是，在国际汇率大幅度波动和国际短期资本投机盛行的国际背景下，市场化程度较高的浮动汇率制度，有利于投机资本单边汇率预期的自我实现，而外汇行政管制在投机资本的冲击下通常是不堪一击的。相比较，钉住一揽子货币的窄目标区管理制度，或可调整的钉住一揽子货币的汇率制度，可以凭借大国意志引导国际资本的市场预期，它与外汇行政管制和短期资本交易税等经济杠杆一起将可应对国际投机资本的冲击，给实体经济发展提供稳定的货币金融环境。五、重新审视资本账户开放的项目和次序，清理利用外资政策，加强对短期资本流动和战略产业外商投资的管理。即使在完全实现资本项目下人民币可兑换的场合仍可自主地或与亚洲国家联合引入短期资本交易税政策。
未来5—10年可以看作是积蓄能量、稳健创造人民币国际需求的第一阶段。之后，在中资企业和金融机构海外业务网络建成、中国经济和金融成功转型、在人民币国际定价方面达成多个双边协定、国际货币环境相对稳定（或者美元爆发危机）时期，人民币国际化可进入激进释放海外供给的阶段。中国可在某一时点宣布人民币资本项目下完全可兑换，并通过商品进口、对外投资和对外发行债券等各种渠道急剧扩大海外人民币供给，以此打破美元本位制造就的美元网络外部性，迅速扩大人民币国际化的规模效益和地域覆盖面。