转眼之间，又是新年。2015年，全面完成“十二五”规划的收官之年，全面深化改革的关键之年。经济新常态下，在通往梦想的道路上，四川金融机构将如何拨散迷雾？又应以怎样的姿态追梦前行？

    寻找机遇的智慧

    传统金融机构至少面临7大挑战，可以重点拓展中小微企业的信贷服务等5个领域

    随着我国经济社会进入“三期叠加”的周期——经济增长速度换挡期、结构调整阵痛期、前期刺激政策消化期，逐渐告别以高增长、高投资、高出口、高污染与高能耗为特征的“旧常态”。对与风险相伴的金融业而言，“三期叠加”的背景下，新常态对金融领域的影响比实体领域更为强烈、更为复杂。

    “传统金融机构如果继续墨守成规、故步自封，满足于过去所习惯的经营模式和经营理念，恐怕，很快就会有一些机构被时代所淘汰。”国务院发展研究中心金融研究所所长张承惠坦言。

    挑战至少来自7个方面——

    第一，经济增速放缓，而长期以来金融业务都是在高速增长的态势下开展的；第二，工业增速下降，民间投资比重上升；第三，随着产业结构的转变，中国经济已告别了工业为主体、制造业率先发展的时代，开始进入服务业主导的新时代，习惯于为制造业服务的金融机构也将发生转变；第四，相对宽松的货币政策进入稳健的新常态，对于习惯了15%以上增速的金融机构来说是个新挑战；第五，随着利率市场化、汇率市场化的推进，金融机构特别是银行的利差存在着逐步缩小的趋势；第六，互联网金融等“类金融机构”，在新常态下成为了银行的竞争者；最后，人口的老龄化也将给金融业带来不小的挑战。

    不过，挑战之下，往往也蕴藏机遇。“银行业可能是需要最快创新转型的行业。”张承惠分析。5个领域的拓展空间令各方期待：中小微企业的信贷服务、消费信贷、跨国投资、人民币国际化所带来的跨境支付业务、城镇化基础设施投资信贷。此外，互联网正从理财、支付、P2P贷款、众筹等领域进军金融，若银行机构在上述领域积淀的基础上，与互联网企业联手创新、互补长短，或将打开一片广阔天地。

    从证券业来看，未来的发展机遇首先是资产证券化，资产证券化可以从场内、场外两个角度进行。此外，还有金融衍生品，既能扩展金融市场的广度、深度和弹性，也有利于实体经济的风险管理与防范。对券商来说，资本中介业务和资管业务崛起，其转型创新将进一步加速，互联网金融也将成为券商搭建综合金融服务平台、开拓其他子业务的利器。

    保险业在新常态下同样有着巨大的发展空间。农业保险前景看好，同时，与老龄化社会相适应的健康保险、养老保险，以及与中小微企业发展密切相关的信用保险、责任保险等，也都将在新的一年迎来春天。而随着中资机构走出去，未来海外保险会得到大力发展。

    改革创新的智慧

    随着互联网和金融不断融合，互联网思维、互联网技术可以助推金融转型

    1月4日，国内首家开业的互联网民营银行微众银行放出了第一笔贷款：货车司机徐军足不出户，就获得了3.5万元的贷款。相比传统银行，微众银行没有柜台、无需抵押，而是“以信用作担保，用数据防风险”。

    “互联网大数据、云计算使金融变得更加‘智慧’。”天弘基金副总经理张磊认为，“随着信息时代的到来，随着互联网对多个产业的升级改变，尤其是互联网和金融之间互相融合，互联网思维、互联网技术可以助推金融转型。”

    “互联网使金融降低了成本，革命性的创新改变了原来的技术，还可以引导资金到中小微企业里去。”张磊特别以阿里小贷为例进行了阐述，“电子商务带来数以千万计的网商，数以亿计的消费者，数以万亿（元）计的交易额，商流、物流、资金流，形成了海量、实时的全样本大数据。通过对这些数据分析，建立模型，能够改变传统的企业征信、授信技术和方法。”

    仅2014年的天猫“双11”，四川消费者买入586.9万单，在川的阿里巴巴电商卖家则卖出155.4万单。一买一卖之间，是巨额的资金流转，其中的“含金量”不言而喻。为合力“掘金”，中国银行、民生银行、中国平安等传统金融机构早前均与阿里巴巴等电商巨头展开了战略合作，越来越多的创新产品则在互联网与金融业的智慧碰撞中不断产生。

    事实证明，互联网金融不仅倒逼传统金融改革，更要与传统金融“融为一体”，开展同业合作，共同实现“普惠金融”，才能为普通大众、广大企业提供更好的金融创新服务。

    随着利率市场化、汇率自由化、多层次资本市场建设、多主体金融市场开放、地方债务与土地财政融资体系改革以及存款保险制度等渐行渐近，监管部门相关负责人建议，未来，在川机构金融战略须坚持改革发展导向，在去杆杠、去泡沫和回归实体经济过程中保持自身健康发展，“在逐梦之途中，改革创新仍将是2015年最动人心魄的时代强音。”